Ålandsbanken Kvartalsrapport Delårsrapport för perioden januari - mars 2007

ÅLANDSBANKEN ABP BÖRSMEDDELANDE 23.04.2007 KL. 09.00 Delårsrapport för perioden januari - mars 2007 Perioden i korthet -Koncernens rörelsevinst steg med 28 % till 8,1 Meuro (jan - mars 2006: 6,4) -Vinstökningen häförs till stigande räntenetto, ökade IT-intäkter, förbättrade provisionsintäkter från fond- och förmögenhetsförvaltning, samt från poster av engångskaraktär. -Räntenettot ökade med 13 % till 9,2 Meuro (8,1) -Provisionsintäkterna ökade med 21 % till 5,4 Meuro (4,4) -Kostnaderna ökade med 12 % till 10,4 Meuro (9,3) -Kreditförlusterna blev 0,1 Meuro (0,0) -Utlåningen ökade med 9 % till 1 956 Meuro (mars 2006: 1 802) -Inlåningen ökade med 3 % 1 628 Meuro (mars 2006: 1 583) -Det förvaltade fondkapitalet ökade med 42 % till 395 Meuro (278) -Avkastningen på eget kapital (ROE) var 19,8 % (17,2) -Kostnad/intäktsrelationen (K/I) förbättrades till 56 % (59) -Kapitaltäckningsgraden enligt Basel 2 uppgick till 13,5 % -Vinsten per aktie uppgick till 0,50 euro (0,41) RESULTAT OCH LÖNSAMHET Denna delårsrapport har upprättats enligt de av EU godkända IFRS-standarderna, samt enligt IAS 34, delårsrapportering. Resultatet i sammandrag Koncernens rörelsevinst steg under de tre första månaderna med 281) procent till 8,1 miljoner euro (6,4). Vinstökningen hänför sig i första hand till fortsatt stigande räntenetto, ökade intäkter från IT-verksamhet, förbättrade provisionsintäkter från fond- och förmögenhetsförvaltning, samt från poster av engångskaraktär. Intäkterna ökade med 19 procent till 18,5 miljoner euro (15,5) medan kostnaderna ökade med 12 procent till 10,4 miljoner euro (9,3). Avkastningen på eget kapital (ROE) ökade till 19,8 procent (17,2), och resultatet per aktie ökade till 0,50 euro (0,41). Räntenettot Under rapportperioden förbättrades räntenettot med 13 procent till 9,2 miljoner euro (8,1). Ökningen berodde på ökade inlåningsmarginaler samt ökade utlåningsvolymer. Utlåningsmarginalerna har fortsatt att sj unka. Övriga intäkter Provisionsintäkterna steg med 21 procent till 5,4 miljoner euro (4,4). Förbättringen beror främst på ökade intäkter från fond- och förmögenhetsförvaltning och värdepappersförmedling. Resultatet av egen handel med värdepapper uppvisar en vinst om 0,7 miljoner euro (0,5). Utfallet av handeln på valutamarknaden uppgick till 0,3 miljoner euro (0,3). Nettointäkterna från finansiella tillgångar som kan säljas var 0,5 miljoner euro (0,3). Nettointäkterna från förvaltningsfastigheter ökade till 0,1 miljoner euro (0,0), vilket utgörs av vinster från försäljning av fastigheter. De övriga rörelseintäkterna ökade till 2,9 miljoner euro (2,3) som en följd av ökade intäkter från försäljning och utveckling av datasystem. Koncernens totala intäkter steg med 19 procent till 18,5 miljoner euro (15,5). Kostnader Personalkostnaderna ökade med 12 procent till 6,0 miljoner euro (5,3), av vilka merparten beror på de satsningar som görs inom koncernens IT-verksamhet. Ökat verkligt värde på tillgångarna i Ålandsbanken Abps Pensionsstiftelse minskar personalkostnaden med 0,3 miljoner euro (0,5). Övriga administrationskostnader (kontor, marknadsföring, kommunikation och IT) uppgår till 1,9 miljoner euro (1,9). Tillverkning för eget bruk uppgick till 0,1 miljoner euro (0,1) och avser kostnader för dataprogram som i enlighet med IFRS skall aktiveras. Avskrivningarna ökade till 1,3 miljoner euro (1,0). Övriga rörelsekostnader uppgick till 1,3 miljoner euro (1,1). De största kostnadsökningarna hänför sig till hyror och kostnader för fastigheter. Koncernens totala kostnader steg med 12 procent till 10,4 miljoner euro (9,3). K/I - tal Kostnad/intäktsrelationen minskade under perioden till 56 procent jämfört med 59 procent under första kvartalet 2006. Under helåret 2006 var kostnad/intäktsrelationen 66 procent. Nedskrivning av krediter och andra förbindelser Kreditförlusterna uppgick till 0,1 miljoner euro (0,0). Balans och åtaganden utanför balansräkningen Koncernens balansomslutning uppgick vid rapportperiodens slut till 2 277 miljoner euro (2 143). Ökningen av balansomslutningen är en följd av ökad utlåningsvolym och inlåningsvolym. Under perioden har koncernen emitterat masskuldebrevslån till ett nominellt belopp om 46 miljoner euro. Åtaganden utanför balansräkningen har ökat till 183 miljoner euro (158), som en följd av ökade åtaganden för garantier och panter, samt övriga förbindelser. 1) Samtliga procentsatser är uträknade från exakta värden. Personal Arbetad tid i koncernen omräknat till heltidstjänster var 435 (423) för första kvartalet detta år, vilket är en ökning med 12 tjänster jämfört med motsvarande period föregående år. Merparten av ökningen kommer från nyanställningar inom Crosskey Banking Solutions Ab Ltd. Kapitaltäckningsgrad Koncernen redovisar för första gången kapitaltäckningsgraden i enlighet med Pelare 1 i Basel 2. Hantering av riskerna under Pelare 2 rapporteras i årsredovisningen för 2007. Koncernens kapitaltäckningsgrad enligt Pelare 1 i Basel 2 var vid utgången av mars 13,5 procent. Kapitalkravet för kreditrisker beräknas enligt schablonmetoden och kapitalkravet för operativa risker beräknas enligt basmetoden i Basel 2 regelverket. Inlåning Inlåningen från allmänheten, inklusive masskulde brev och bankcertifikat, ökade under de 12 senaste månaderna med 3 procent till 1 628 miljoner euro (1 583). Depositionerna ökade med 7 procent till 1 291 miljoner euro (1 211). Masskuldebrev och bankcertifikat emitterade till allmänheten minskade med 9 procent till 337 miljoner euro (371). Utlåning Krediterna till allmänheten har under de 12 senaste månaderna ökat med 9 procent till 1 956 miljoner euro (1 802). Merparten av ökningen gick till finansiering av bostäder. Utlåningen till privathushåll ökade med 12 procent till 1 379 miljoner euro (1 233). Privathushållens andel av koncernens totala utlåning utgjorde 71 procent (68). Ab Compass Card Oy Ltd Ab Compass Card Oy Ltd är ett dotterbolag till Ålandsbanken Abp. Bolagets affärside är utgivning av kredit- och debetkort till privata och institutionella kunder. Bolaget är i en uppstartsfas och förväntas vara i full drift i slutet av 2007. Crosskey Banking Solutions Ab Ltd Crosskey Banking Solutions Ab Ltd är ett helägt dotterbolag till Ålandsbanken Abp. Bolagets affärsidé är att utveckla, sälja och underhålla banksystem i sin helhet eller i moduler till små och medelstora banker i Europa, samt att sälja driftstjänster. Bland Crosskeys kunder finns för närvarande Tapiola Bank, DnB NOR, S-Bank, Ålandsbanken, eQ Bank och EGET. Crosskey har för närvarande 138 anställda och kontor i Mariehamn, Åbo, Helsingfors och Stockholm. Ålandsbanken Asset Management Ab Ålandsbanken Asset Management Ab är ett dotterbolag till Ålandsbanken Abp. Bolaget erbjuder diskretionär och konsultativ kapitalförvaltning åt institutioner och privatpersoner. Dessutom förvaltar bolaget alla Ålandsbankens fonder. Bolaget har för närvarande ca 300 kunder och 800 miljoner euro i förvaltat kapital. Bolaget har stark tillväxt. Ålandsbanken Fondbolag Ab Ålandsbanken Fondbolag Ab är ett helägt dotterbolag till Ålandsbanken Abp. De placeringsfonder som bolaget förvaltar är registrerade i Finland och följer lagen om placeringsfonder. Vid periodens slut uppgick antalet fondandelsägare till totalt 13 253 st (10 605 st), vilket innebär en ökning med 2 648 st eller 25 procent. Det totala kapitalet under förvaltning uppgick till 395 miljoner euro (278), en ökning med 117 miljoner euro eller 42 procent under de senaste 12 månaderna. Ålandsbanken Kapitalmarknadstjänster Ab Ålandsbanken Kapitalmarknadstjänster Ab (Allcap Ab) är ett dotterbolag till Ålandsbanken Abp. Bolaget tillhandahåller diskretionär förmögenhetsförvaltning samt konsulttjänster som hänför sig till värdepapper och finansiering. Värdet av de diskretionärt förvaltade mandaten uppgick vid periodens slut till 130 miljoner euro. Bolaget har över 200 kunder med totalt portföljvärde på 470 miljoner euro. Bolagsstämma Ålandsbankens bolagsstämma den 23 mars godkände styrelsens förslag om en dividendutdelning för år 2006 på 1,00 euro för varje A- respektive B-aktie. Avstämningsdagen för dividendutbetalningen var den 27 mars 2007. Utdelningen skedde den 3 april 2007. Till styrelsemedlemmar omvaldes enhälligt Sven-Harry Boman, Kent Janér, Agneta Karlson, Göran Lindholm, Leif Nordlund, Anders Wiklöf och Tom Palmberg, dock så att Palmbergs mandatperiod löper t.o.m. 30.6.2007. För övriga styrelsemedlemmar löper mandatperioden till och med utgången av nästa ordinarie bolagsstämma. För mandatperioden fr.o.m. 1.7.2007 till och med utgången av nästa ordinarie bolagss tämma valdes enhälligt Teppo Taberman. Händelser efter räkenskapsperiodens utgång Ålandsbanken Abp har beslutat att bredda sin verksamhet till att innefatta också fastighetsförmedling genom att köpa in sig i bostadsförmedlingsföretaget Veranta Oy Helsinki. Bolaget, vars nya namn är Ålandsbanken Veranta Ab, ägs till 84 procent av Ålandsbanken Abp. Ålandsbanken har i april 2007 avtalat om förvärv av samtliga utestående aktier i Ålandsbanken Kapitalmarknadstjänster Ab. I och med förvärvet är bolaget ett helägt dotterbolag till banken. Bolagets verksamhet kommer att överflyttas till moderbolaget och anställda i bolaget övergår till moderbolaget som s.k. gamla arbetstagare. Förvärvet av Ålandsbanken Kapitalmarknadstjänster Ab är ett led i förverkligandet av styrelsens strategi att skapa ett konkurrenskraftigt och enhetligt kompetenscenter för koncernens bankirverksamhet på Ålandsmarknaden. Utsikter 2007 Liksom tidigare anses förutsättningarna för en resultatförbättring under 2007 som goda. Det skall dock noteras att det starka resultatet under första kvartalet påverkas av poster av engångskaraktär. Bedömningen av utsikten för 2007 baserar sig på koncernens antaga nden om den kommande utvecklingen på ränte- och finansmarknaden. Koncernen förutspår fortsatt hård konkurrens på marknaden rörande utlåningsmarginaler, fortsatt positiv utveckling på fond- och kapitalmarknaderna samt tillväxt i koncernens IT-verksamhet. Kostnadsnivån i koncernen förväntas stiga måttligt. Det allmänna ränteläget, efterfrågan på krediter, utvecklingen på kapital- och finansmarknaden och konkurrenssituationen är faktorer som koncernen inte kan påverka. Mariehamn den 23 april 2007 STYRELSEN -------------------------------------------------------------------------------- | NYCKELTAL | -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | jan-mars | jan-mars | Helår | -------------------------------------------------------------------------------- | | 2007 | 2006 | 2006 | -------------------------------------------------------------------------------- ----------------------------------------------------------------- --------------- | Resultat per aktie före utspädning, euro | 0,50 | 0,41 | 1,29 | | 1) | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Resultat per aktie efter utspädning, euro | 0,50 | 0,40 | 1,29 | | 2) | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Aktiekurs, euro vid periodens slut | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | A-aktien | 27,00 | 28,00 | 26,50 | -------------------------------------------------------------------------------- | B-aktien | 25,00 | 25,45 | 24,50 | -------------------------------------------------------------------------------- | Eget kapital per aktie, euro 3) | 10,43 | 9,70 | 10,86 | -------------------------------------------------------------------------------- | Avkastning på eget kapital, % (ROE) 4) | 19,8 | 17,2 | 13,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Avkastning på totalt kapital, % (ROA) 5) | 1,1 | 0,9 | 0,7 | ------------------------------------------------------------------------ -------- | Soliditet, % 6) | 5,3 | 5,0 | 5,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Utlåning, miljoner euro | 1 956 | 1 802 | 1 912 | -------------------------------------------------------------------------------- | Inlåning från allmänheten, miljoner euro | 1 628 | 1 583 | 1 599 | -------------------------------------------------------------------------------- | Eget kapital, miljoner euro | 120 | 107 | 122 | -------------------------------------------------------------------------------- | Balansomslutning, miljoner euro | 2 272 | 2 143 | 2 189 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kostnads/intäktsrelation (K/I-tal) | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | inklusive kreditförluster | 0,56 | 0,59 | 0,66 | -------------------------------------------------------------------------------- | exklusive kreditförluster | 0,56 | 0,59 | 0,66 | -------------------------------------------------------------------------------- | 1) Periodens resultat före utspädning / Antal aktier i genomsnitt | -------------------------------------------------------------------------------- | 2) Periodens resultat efter utspädning / (Antal aktier i genomsnitt + | | utestående aktier) | -------------------------------------------------------------------------------- | 3) Eget kapital / Antal aktier på bokslutsdagen | -------------------------------------------------------------------------------- | 4) Rörelsevinst - skatt/ Eget kapital i genomsnitt | -------------------------------------------------------------------------------- | 5) Rörelsevinst - skatt / Balansomslutning i genomsnitt | -------------------------------------------------------------------------------- | 6) Eget kapital / Balansomslutning | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | KAPITALTÄCKNING | -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB koncernen | 31 mars | 31 mars | 31 dec | -------------------------------------------------------------------------------- |   | 2007 | 2006 | 2006 | -------------------------------------------------------------------------------- |   | Basel 2 | Basel 1 | Basel 2 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Kapitalbas, miljoner euro | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Primärt kapital *) | 92,2 | 84,5 | 88,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Supplementärt kapital | 54,4 | 49,6 | 53,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kapitalbas totalt | 146,6 | 134,1 | 141,7 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Kapitalkrav för kreditrisker | 78,6 | 97,9 | 75,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kapitalkrav för operativa risker | 8,0 | 0,0 | 7,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kapitalkrav totalt | 86,6 | 97,9 | 82,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kapitaltäckningsgrad, % | 13,5 | 11,0 | 13,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Primärkapitalrelation, % | 8,5 | 6,9 | 8,5 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | *) Rapportperiodens vinst är inte inräknad i kapitalbasen. | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | I och med införandet av nya regler för beräkning av kapitaltäckningsgraden | | (Basel2), är uppgiften per 31 mars 2006 inte jämförbar med de övriga | | uppgifterna. | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | BALANSRÄKNINGEN I SAMMANDRAG | -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | 31 mars | 31 mars | 31 dec | -------------------------------------------------------------------------------- | miljoner euro | 2007 | 2006 | 2006 | ------------------------------------------------------------- ------------------- |   | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | AKTIVA | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kontanta medel | 64 | 50 | 65 | -------------------------------------------------------------------------------- | Hos centralbanker belåningsbara | 76 | 47 | 57 | | skuldebrev | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Fordringar på kreditinstitut | 69 | 146 | 60 | -------------------------------------------------------------------------------- | Fordringar på allmänheten och offentlig | 1 956 | 1 802 | 1 912 | | sektor | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Skuldebrev | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Aktier och andelar | 3 | 4 | 4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Aktier och andelar i ägarintresseföretag | 2 | 1 | 2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Derivatinstrument | 27 | 20 | 27 | -------------------------------------------------------------------------------- | Immateriella tillgångar | 5 | 4 | 5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Materiella tillgångar | 25 | 24 | 23 | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga tillgångar | 25 | 27 | 17 | -------------------------------------------------------------------------------- | Resultatregleringar och | 18 | 16 | 16 | | förskottsbetalningar | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Latenta skattefordringar | 1 | 1 | 1 | -------------------------------------------------------------------------------- |   | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | AKTIVA TOTALT | 2 272 | 2 143 | 2 189 | ------------------------------------------- ------------------------------------- |   | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | PASSIVA | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Skulder till kreditinstitut | 66 | 75 | 62 | -------------------------------------------------------------------------------- | Skulder till allmänheten och offentlig | 1 293 | 1 215 | 1 261 | | sektor | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Skuldebrev emitterade till allmänheten | 621 | 594 | 597 | -------------------------------------------------------------------------------- | Derivatinstrument | 26 | 20 | 26 | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga skulder | 57 | 51 | 35 | -------------------------------------------------------------------------------- | Resultatregleringar och erhållna | 20 | 16 | 12 | | förskott | | | | ---------------------------------------------------------------------------- ---- | Efterställda skulder | 56 | 55 | 60 | -------------------------------------------------------------------------------- | Latenta skatteskulder | 13 | 12 | 13 | -------------------------------------------------------------------------------- | FRÄMMANDE KAPITAL TOTALT | 2 151 | 2 036 | 2 066 | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | EGET KAPITAL OCH MINORITETSANDELAR | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Aktiekapital | 23 | 22 | 23 | -------------------------------------------------------------------------------- | Aktieemission | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Överkursfond | 33 | 26 | 29 | -------------------------------------------------------------------------------- | Reservfond | 25 | 25 | 25 | -------------------------------------------------------------------------------- | Fond för verkligt värde | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Balanserad vinst | 31 | 28 | 28 | -------------------------------------------------------------------------------- | Periodens vinst | 6 | 5 | 15 | -------------------------------------------------------------------------------- | Minoritetsandelar av kapitalet | 2 | 1 | 2 | -------------------------------------------------------------------------------- | EGET KAPITAL TOTALT | 120 | 107 | 122 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | PASSIVA TOTALT | 2 272 | 2 143 | 2 189 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | RESULTATRÄKNINGEN I SAMMANDRAG | -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | jan-mars | jan-mars | Helår | -------------------------------------------------------------------------------- | miljoner euro | 2007 | 2006 | 2006 | -------------------------------------------------------------------------------- |   | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Räntenetto | 9,2 | 8,1 | 32,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Intäkter från egetkapitalinstrument | 0,0 | 0,0 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Provisionsintäkter | 5,4 | 4,4 | 18,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Provisionskostnader | -0,5 | -0,4 | -1,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Nettointäkter av värdepappershandel och | 0,9 | 0,7 | 2,3 | | valutaverksamhet | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Nettointäkter från finansiella tillgångar | 0,5 | 0,3 | 0,3 | | som kan säljas | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Nettointäkter från förvaltningsfastigheter | 0,1 | 0, 0 | 0,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga rörelseintäkter | 2,9 | 2,3 | 9,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Intäkter sammanlagt | 18,5 | 15,5 | 61,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Personalkostnader | -6,0 | -5,3 | -22,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga administrationskostnader | -1,9 | -1,9 | -9,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tillverkning för eget bruk | 0,1 | 0,1 | 0,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Avskrivningar | -1,3 | -1,0 | -4,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga rörelsekostnader | -1,3 | -1,1 | -5,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kostnader sammanlagt | -10,4 | -9,3 | -40,9 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Nedskrivning av krediter och andra | -0,1 | 0,0 | 0,0 | | förbindelser | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Andel av intresseföretagens resultat | 0,1 | 0,1 | 0,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rörelsevinst | 8,1 | 6,4 | 21,1 | -------------------------------------------------------------------------------- |   | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Inkomstskatt | -2,1 | -1,6 | -5,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Räkenskapsperiodens vinst | 6,0 | 4,7 | 15,7 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Aktieägarnas andel av räkenskapsperiodens | 5,7 | 4,5 | 1,0 | | vinst | | | | -- ------------------------------------------------------------------------------ | Minoritetens andel av räkenskapsperiodens | 0,3 | 0,2 | 14,7 | | vinst | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Totalt | 6,0 | 4,7 | 15,7 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Resultat per aktie | -------------------------------------------------------------------------------- | Resultat per aktie före utspädning, euro | 0,50 | 0,41 | 1,29 | | 1) | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Resultat per aktie efter utspädning, euro | 0,50 | 0,40 | 1,29 | | 2) | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 1) Periodens resultat före utspädning / Antal aktier i genomsnitt | -------------------------------------------------------------------------------- | 2) Periodens resultat efter utspädning / (Antal aktier i genomsnitt + | | utestående aktier ) | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | KVARTALSVIS RESULTATUTVECKLING | -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | Kv I | Kv IV | Kv III | Kv II | Kv I | -------------------------------------------------------------------------------- | miljoner euro | 2007 | 2006 | 2006 | 2006 | 2006 | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Räntenetto | 9,2 | 8,6 | 8,2 | 7,8 | 8,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Intäkter från | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | | egetkapitalinstrument | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Provisionsintäkter | 5,4 | 4,9 | 4,3 | 4,9 | 4,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Provisionskostnader | -0,5 | -0,5 | -0,4 | -0,4 | -0,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Nettointäkter av | 0,9 | 0,8 | 0,1 | 0,6 | 0,7 | | värdepappershandel och | | | | | | | valutaverksamhet | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Nettointäkter från finansiella | 0,5 | 0,1 | 0,0 | -0,1 | 0,3 | | tillgångar som kan säljas | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Nettointäkter från | 0,1 | 0,2 | 0,1 | 0,0 | 0,0 | | förvaltningsfastigheter | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga rörelseintäkter | 2,9 | 2,8 | 2,4 | 2,0 | 2,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Intäkter sammanlagt | 18,5 | 16,8 | 14,6 | 14,6 | 15,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Personalkostnader | -6,0 | -6,5 | -5,2 | -5,6 | -5,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga administrationskostnader | -1,9 | -3,1 | -1,8 | -2,5 | -1,9 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tillverkning för eget bruk | 0,1 | 0,1 | 0,1 | 0,1 | 0,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Avskrivningar | -1,3 | -1,0 | -1,0 | -1,0 | -1,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Övriga rörelsekostnader | -1,3 | -1,9 | -1,2 | -1,2 | -1,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kostnader sammanlagt | -10,4 | -12,4 | -9,1 | -10,2 | -9,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Nedskrivning av krediter och | -0,1 | -0,1 | 0,0 | 0,1 | 0,0 | | andra förbindelser | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Andel av intresseföretagens | 0,1 | 0,1 | 0,0 | 0,1 | 0,1 | | resultat | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Rörelsevinst | 8,1 | 4,5 | 5,6 | 4,6 | 6,4 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | FÖRÄNDRING I EGET KAPITAL | -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | Akti | Aktie | Överk | Reser | Fond | Balan | Minor | Total | | | ekap | emiss | ursfo | vfond | för | serat | itets | | | | ital | ion | nd | | verkl | resul | andel | | | | | | | | igt | tat | | | | | | | | | värde | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Miljoner euro |   |   |   |   |   |   |   |   | -------------------------------------------------------------------------------- |   | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Eget kapital | 22,2 | 0,0 | 26,1 | 25,1 | 0,4 | 38,7 | 0,9 | 113,3 | | 31.12.2005 | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Finansiella |   |   |   |   |   |   |   | | | tillgångar | | | | | | | | | | som kan | | | | | | | | | | säljas: | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -förändringar |   |   |   |   | 0,0 |   |   | 0,0 | | i verkligt | | | | | | | | | | värde | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -överfört |   |   |   |   | -0,2 |   |   | -0,2 | | till | | | | | | | | | | resultaträkni | | | | | | | | | | ngen | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Periodens |   |   |   |   |   | 4,5 | 0,2 | 4,7 | | vinst | | | | | | | | | ------------------------------ -------------------------------------------------- | Summa | |   |   |   | -0,2 | 4,5 | 0,2 | 4,6 | | redovisade | | | | | | | | | | intäkter och | | | | | | | | | | kostnader | | | | | | | | | | under | | | | | | | | | | perioden | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Dividendutdel |   |   |   |   |   | -11,0 | -0,5 | -11,5 | | ning | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Konvertering | 0,0 | | 0,3 |   |   |   |   | 0,3 | | av kapitallån | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Övrig |   |   |   |   |   |   |   |   | | förändring i | | | | | | | | | | minoritetens | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | andel av eget |   |   |   |   |   |   | 0,0 | 0,0 | | kapital | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Eget kapital | 22,2 | 0,0 | 26,4 | 25,1 | 0,2 | 32,2 | 0,6 | 106,8 | | 31.03.2006 | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Finansiella |   |   |   |   |   |   |   | | | tillgångar | | | | | | | | | | som kan | | | | | | | | | | säljas: | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -förändringar |   |   |   |   | 0,2 |   |   | 0,2 | | i verkligt | | | | | | | | | | värde | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -överfört |   |   |   |   | |   |   | 0,0 | | till | | | | | | | | | | resultaträkni | | | | | | | | | | ngen | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Periodens |   |   |   |   |   | 10,2 | 0,8 | 10,9 | | vinst | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Summa | |   |   |   | 0,2 | 10,2 | 0,8 | 11,1 | | redovisade | | | | | | | | | | intäkter och | | | | | | | | | | kostnader | | | | | | | | | | under | | | | | | | | | | perioden | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Konvertering | 0,4 | 0,3 | 2,8 |   |   |   |   | 3,6 | | av kapitallån | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Övrig |   |   |   |   |   |   |   |   | | förändring i | | | | | | | | | | minoritetens | | | | | | | | | ----------------------------- --------------------------------------------------- | andel av eget |   |   |   |   |   |   | 0,7 | 0,7 | | kapital | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Eget kapital | 22,7 | 0,3 | 29,2 | 25,1 | 0,4 | 42,4 | 2,1 | 122,2 | | 31.12.2006 | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Finansiella |   |   |   |   |   |   |   |   | | tillgångar | | | | | | | | | | som kan | | | | | | | | | | säljas: | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -förändringar |   |   |   |   | -0,2 |   |   | -0,2 | | i verkligt | | | | | | | | | | värde | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -överfört |   |   |   |   | 0,2 |   |   | 0,2 | | till | | | | | | | | | | resultaträkni | | | | | | | | | | ngen | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Periodens |   |   |   |   |   | 5,7 | 0,3 | 6,0 | | vinst | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Summa | |   |   |   | 0,0 | 5,7 | 0,3 | 6,0 | | redovisade | | | | | | | | | | intäkter och | | | | | | | | | | kostnader | | | | | | | | | | under | | | | | | | | | | perioden | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Dividendutdel |   |   |   |   |   | -11,5 | -0,8 | -12,3 | | ning 1) | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Konvertering | 0,6 | -0,3 | 4,1 |   |   |   |   | 4,4 | | av kapitallån | | | | | | | | | | 2) | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Övrig |   |   |   |   |   |   |   |   | | förändring i | | | | | | | | | | minoritetens | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | andel av eget |   |   |   |   |   |   | 0,0 | 0,0 | | kapital | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Eget kapital | 23,3 | 0,0 | 33,3 | 25,1 | 0,4 | 36,6 | 1,6 | 120,3 | | 31.03.2007 | | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 1) I dividend har bokförts som övrig skuld för A-aktier 5,2 miljoner euro | | och för B-aktier 6,3 miljoner euro. | -------------------------------------------------------------------------------- | 2) Under perioden har 289 932 st. nya B-aktier som tecknats mot utbyte av | | konvertibla skuldebrev registrerats i handelsregistret. | -------------------------------------------------------------------------------- | Detta motsvarar en höjning a v aktiekapitalet med 0,5 miljoner euro och | | överkursfonden med 3,8 miljoner euro. | -------------------------------------------------------------------------------- NOTER TILL KONCERNENS DELÅRSRAPPORT 1. FÖRETAGSINFORMATION Ålandsbanken Abp är ett finskt publikt aktiebolag, organiserat enligt finländsk lagstiftning och med huvudkontor i Mariehamn. Ålandsbanken Abp är en affärsbank med sammanlagt 25 kontor. ÅAB-koncernen är även genom dotterbolaget Crosskey Banking Solutions Ab Ltd leverantör av moderna bankdatasystem för mindre och medelstora banker. Huvudkontoret har följande adress: Ålandsbanken Abp Nygatan 3 22100 Mariehamn Ålandsbanken Abp är noterat på Helsingforsbörsen. Delårsrapporten för räkenskapsperioden 1.1- 31.3.2007 har godkänts av styrelsen den 20 april. 2. GRUND FÖR UPPRÄTTANDE OCH VÄSENTLIGA REDOVISNINGSPRINCIPER Grund för upprä ttande Delårsrapporten för perioden 1.1 -31.3.2007 har uppgjorts i enlighet med IAS 34 ”Delårsrapportering”. Delårsrapporten innehåller inte all information och noter som krävs vid ett årsbokslut och bör läsas gemensamt med koncernens årsbokslut per den 31.12.2006. Väsentliga redovisningsprinciper De väsentliga redovisningsprinciper som använts vid upprättande av delårsrapport är lika de väsentliga redovisningsprinciper som använts vid upprättande av årsbokslut per den 31.12.2006, med undantag för införandet av nya standarder och tolkningar vilka redogörs för nedan. Införandet av nya standarder och tolkningar har inte väsentligt påverkat koncernens resultat eller finansiella ställning. Följande nya standarder och tolkningar har införts: IFRS 7 Finansiella instrument En ny standard som behandlar upplysningskrav för samtliga risker som uppkommer genom finansiella instrument och standarden gäller för samtliga företag som innehar finansiella instrument. Koncernen har beslutat att tillämpa IFRS 7 från och med 2007. IFRIC 10 Delårsrapportering och nedskrivning Denna tolkning föranleds av en motsägelse mellan standarden om delårsrapporter, IAS 34, och den om nedskrivningar, IAS 36. IFRIC 10 klargör att en nedskrivning gjord i delårsrapport inte får återföras i en senare delårs- eller helårsrapport. Koncernen tillämpar IFRIC 10 från och med 2007. IFRIC 9 Omvärdering av inbäddade derivat Genom tolkningen förtydligas vissa aspekter av behandlingen av inbäddade derivat enligt IAS 39. Koncernen uppfyller redan kriterierna enligt IFRIC 9. Koncernen berörs inte av ändringar i följande: IFRIC 7 Tillämpning av inflationsjusteringsmetoden enligt IAS 29 Redovisning i höginflationsländer. IFRIC 8 Tillämpningsområde för IFRS 2. IFRIC 11 IFRS 2 - koncern och aktietransaktioner. IFRIC 12 Koncessioner för samhällsservice. 3. UPPSKATTNINGAR OCH VÄRDERINGAR Upprättande av bokslut i enlighet med IFRS kräver att företagsledningen gör uppskattningar och värderingar som påverkar de redovisade beloppen f ör tillgångar och skulder, intäkter och kostnader, samt upplysningar om förbindelser. Även om gjorda uppskattningar bygger på företagsledningens bästa vetande om aktuella händelser och åtgärder, kan det verkliga resultatet avvika från uppskattningarna. 4. KASSAFLÖDESANALYS -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | jan-mars | jan-mars | -------------------------------------------------------------------------------- | | 2007 | 2006 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Likvida medel 1.1 | | 130,2 | | 217,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kassaflöde från löpande verksamhet | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -Rörelsevinst | 8,1 | | 6,4 | | -------------------------------------------------------------------------------- | -Justering för ej | 1,1 | | 0,3 | | | kassaflödespåverkande poster i | | | | | | rörelsevinsten | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -Vinster från | -0,5 | | -0,2 | | | investeringsverksamhet | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | -Betalda inkomstskatter | -0,9 | | -1,4 | | -------------------------------------------------------------------------------- | -Förändring i den löpande | -16,1 | -8,3 | -52,6 | -47,5 | | verksamhetens tillgångar och | | | | | | skulder | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Kassaflöde från | | -2,6 | | -0,2 | | investeringsverksamhet | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kassaflöde från | | 33,9 | | -11,5 | | finansieringsverksamhet | | | | | -------- ------------------------------------------------------------------------ | Likvida medel 31.03 | | 153,2 | | 158,2 | -------------------------------------------------------------------------------- 5. SEGMENTRAPPORT ÅAB-koncernen rapporterar de olika affärssegmenten som primärt segment. Ett affärssegment är en grupp avdelningar och bolag som tillhandahåller produkter eller tjänster som har risk och avkastning som avviker från övriga affärssegment. Koncerninterna transaktioner sker till marknadsmässiga priser. ÅAB-koncernen rapporterar inte geografiska segment som sekundärt segment eftersom all verksamhet sker i Finland. -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | 31.03.2007 | -------------------------------------------------------------------------------- | miljoner euro | Bankverk | IT-verks | Övrigt | Eliminer | Total | | | samhet | amhet | | ing | | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Externa intäkter | 13,9 | 2,8 | 1,9 | | 18,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Interna intäkter | 0,2 | 2,6 | | -2,8 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Summa intäkter | 14,1 | 5,4 | 1,9 | -2,8 | 18,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kostnader inkl | -8,1 | -3,9 | -1,2 | 2,8 | -10,4 | | avskrivningar | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kreditförluster | -0,1 | | | | -0,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Andel av | | | 0,1 | | 0,1 | | intresseföretags | | | | | | | resultat | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Rörelsevinst | 5,8 | 1,5 | 0,8 | 0,0 | 8,1 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tillgångar | 1 959,2 | 8,8 | 304,7 | -1,0 | 2 271,7 | -------------------------------------------------------------------------------- | Skulder | -1 914,0 | -4,7 | -233,1 | 0,4 | -2 151,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Eget kapital | | | | | 120,3 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | ÅAB-koncernen | 31.03.2006 | -------------------------------------------------------------------------------- | miljoner euro | Bankverk | IT-verks | Övrigt | Eliminer | Total | | | samhet | amhet | | ing | | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Externa intäkter | 11,4 | 2,2 | 1,8 | | 15,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Interna intäkter | 0,2 | 2,3 | | -2,6 | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Summa intäkter | 11,7 | 4 ,6 | 1,8 | -2,6 | 15,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kostnader inkl | -7,8 | -3,2 | -0,8 | 2,6 | -9,3 | | avskrivningar | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Kreditförluster | 0,0 | | | | 0,0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Andel av | | | 0,1 | | 0,1 | | intresseföretags | | | | | | | resultat | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Rörelsevinst | 3,8 | 1,3 | 1,2 | 0,0 | 6,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tillgångar | 1 804,7 | 4,5 | 334,6 | -0,9 | 2 142,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | Skulder | -1 808,7 | -5,4 | -224,0 | 2,1 | -2 036,0 | -------------------------------------------------- ------------------------------ | Eget kapital | | | | | 106,8 | -------------------------------------------------------------------------------- Segmentet bankverksamhet innefattar bank- och placeringsverksamhet som bedrivs i 25 bankkontor samt dotterbolagen Ab C